Slik forstår og handler obligasjonsmarkedet Selv om aksjemarkedet er det første stedet hvor mange tror å investere, har amerikanske statsobligasjonsmarkeder uten tvil den største innvirkningen på økonomien og overvåkes over hele verden. Dessverre, bare fordi de er innflytelsesrike, gjør doesnrsquot dem lettere å forstå, og de kan være rett og slett forvirrende for de uinitierte. På det mest grunnleggende nivå er et obligasjon et lån. Akkurat som folk får lån fra banken, låner myndigheter og selskaper penger fra borgere i form av obligasjoner. Et obligasjon er egentlig ikke noe mer enn et lån utstedt av deg, investor, til regjeringen eller selskapet, utstederen. For privilegiet å bruke pengene dine betaler obligasjonsutstederen noe ekstra i form av rentebetalinger som er gjort til en forutbestemt rente og tidsplan. Renten kalles ofte kupongen, og datoen hvor utstederen skal tilbakebetale beløpet som er lånt eller pålydende, kalles forfallsdato. En rynke i ligningen er imidlertid at ikke all gjeld er skapt lik med at noen utstedere er mer sannsynlige å standardisere sin forpliktelse. Slik vurderer kredittvurderingsbyrder bedrifter og myndigheter å gi dem karakter på hvor sannsynlig de er å tilbakebetale gjelden (se quotGood, better, bestquot). Benji Baily og Delmar King, investeringseiendommer i fast rente på Everence Financial, sier ratings generelt kan klassifiseres som investeringsgrad eller søppel. QuoteAnything thatrsquos anses å være en investeringsklasse, du vil ha en ganske stor sannsynlighet for at du kommer til å få pengene dine tilbake på modenhet, sier King. Selvfølgelig, jo lavere du går ned på kredittspektret, desto større risiko er det for standard og muligheten for at du kan få tap. Derfor, jo lavere sikkerhetsklasse du har, jo mer avkastningskompensasjon du bør ha for å ta den standardrisikoen. Så hvis du kjøpte en 30-årig amerikanske statsobligasjon (for tiden AA fra SampP og AAA fra Moodyrsquos og Fitch) for 100.000 med en kupongrente på 6, kan du forvente å motta 6000 pr år for varigheten av obligasjonen og motta deretter pålydende på 100.000 tilbake. Det er i det minste det som vil fungere hvis du holder det til modenhet. I stedet for å holde et obligasjonslån til forfall, kan de også handles. Men som et obligasjonslån handles, kan renten endres, slik at obligasjonens samlede verdi kan endres. Hvis du har kjøpt en obligasjon som har en 10 kupong, og resten av markedet er bra med å eie en 1 kupong, så vil noen elske å ha den 10 kupongen til forfall, sier Baily. quoteKonversielt, hvis du har en 1-obligasjon og alle andre forventer at markedet generelt vil være på 10, så vil du bli nødt til å betale noen mye penger for å ta det 1 obligasjonen i stedet for å kjøpe en ny 10 obligasjon. Kupongrenter er generelt faste, for å justere for fremtidige forventninger, må prisen på obligasjonen eller notatet bevege seg opp eller ned. Hvis utbyttet. renter eller utbytte mottatt på sikkerhet, gå opp, prisen vil falle for å imøtekomme det høyere avkastningen dersom avkastningen går ned, da prisen må gå opp. Related ArticlesOne de mange spørsmålene handelsmenn har når de har lært å handle, er hvilket marked eller markeder jeg bør handle. Mens det er mange ting å vurdere når du tar denne avgjørelsen, ville jeg dele med deg i dag et marked som jeg anser å være en av mine favoritter, de ti årene amerikanske statskassen note (ty) futures. Dette er et av de største og viktigste globale finansmarkedene. Renter som påvirker alle våre liv fra en finansiell oversikt er bestemt her. Med andre ord, dette er det frie rentemarkedet. Det er også andre obligasjonsmarkeder, men dette er en av de største. Dette markedet er attraktivt av noen grunner. For det første har det tiårige amerikanske statsobligasjonsmarkedet Futures markedet tonnevis av volumer som gjør det til et meget flytende marked. Dette betyr at kvalitetsforsyning og etterspørsel nivåer er veldig solid og lett å identifisere. Nedenfor er en nylig kort sikt handel jeg tok i dette markedet kan ta en titt. Legg merke til forsyningsnivået på 15-minutters diagrammet i tiårs futures. Prisene handlet sideveis i det gule, skyggete området. Dette foreslo Leverandør og etterspørsel var i balanse. Sannheten er, det er aldri en balansert likning. Det tar bare tid for denne ubalanserte ligningen å spille ut. Når prisen først falt fra det nivået, fortalte dette oss at forsyningen oversteg etterspørselen i det området skyggelagt gul. Dette er den eneste grunnen til at prisen falt fra det nivået. Disse er utsalgspriser på dette nivået og til profitt når du kjøper og selger noe, vi vil være selger til utsalgspris. Kort tid senere gikk prisen tilbake til det nivået som betyr at jeg solgte til utsalgspris til en som er utdannet til å kjøpe til utsalgspris. Uansett måtte jeg ta et fly til Miami, så jeg behandlet det som en veldig kortvarig handel og gikk bort med en liten fortjeneste på 750. Enda viktigere, legg merke til hvor klart det forsyningsnivået er, hvordan du nesten kan tegne en boks rundt det nivået. Dette er en av fordelene med de ti års statsobligasjonsmåneder Futures, et fantastisk handelsmarked, hvis du vet hvordan du handler riktig. Hvor kan du finne mer informasjon om dette markedet, kan du spørre Det er en gratis kilde hvor du kan få all den informasjonen du trenger å vite om detaljene i dette markedet. Gå til cmgroup siden dette er nettstedet for Chicago Mercantile Exchange, den største utvekslingen i verden. Finn veien til renteproduktene, og der finner du de ti årene amerikanske statsobligasjonsmålinger. Klikk på Kontraktspesifikasjoner, og du vil se informasjonen nedenfor. Kontraktspesifikasjoner gir deg viktige fakta som kontraktens verdi, utløpsmåneder (disse er ikke opsjoner), verdi per telt (hvor mye du vil tjene eller miste per telt, per kontrakt, oppgjørsprosedyrer, handelstid, tickersymbol, og mer. Forsikre deg om at du forstår at denne informasjonen forteller deg alt om hvordan dette markedet fungerer og handler. Informasjonen forteller IKKE hvor du skal kjøpe og selge eller hvordan du kan tjene penger på å handle denne eller noe annet marked. Hvordan handle statsobligasjons fremtid Slik handler du statsobligasjon fremtiden Dette er ingenting å gjøre med obligasjonene. Dette er universelt for alle nybegynnere. Stopp Gets hit, så går det tilbake til oppføring Nei Stopp, stort tap Profitt endelig truffet. Pris fortsetter å gjøre tredobles fortjenesten. Velkommen til futures. Start en journal her i handelen din, heldigvis vil mange gode sjeler hjelpe deg. Alle proffene mistet i begynnelsen, de ærlige innrømmer det. Henger der inne. Takk for svar. Men jeg er ganske ok med nikkei og ES, bare for obligasjon nesten Daglig tap. Regjeringens regningsstrategier Flere artikler Regjeringen er de kortest siktede verdipapirene som selges av US Department of Treasury. Trading-regninger gjør det mulig for investorer å satse på retningen av kortsiktige renter. Siden prisen på en regning vil endres svært lite med det typiske rentetrykket, spiller handelsmenn statsskatt og de tilhørende rentene ved bruk av derivater i futures. Treasury Bill Futures For å gjøre noen penger som handler med regninger med en meglerkonto, må du kjøpe og selge millioner av dollar til regninger for å tjene nok overskudd til å produsere en lønnsom lønn. Ved bruk av statsobligasjonsfakturaer kan en næringsdrivende kontrollere 1 million verdipapirer med et innskudd på et par hundre dollar - 330, for å være nøyaktig, fra oktober 2013. Futures tillater også handelsmenn å gjøre bud for prisbevegelser i begge retninger , opp eller ned. Priser Flytt Inverse to Rates Bruk T-billet futures å handle basert på forventning om hvilken retning kortsiktige priser vil flytte. Hvis du tror at prisene vil falle, vil du kjøpe - kalt en lang posisjon i futures-jargong - T-bills futures i varemerket futures trading konto. Hvis prisene senker, kan du selge futures og låse fortjeneste fra de høyere prisene. Hvis du tror at prisene vil gå opp, vil du selge futures for å etablere en kort posisjon i kontoen din. Hvis renten går høyere, vil verdien av futures falle, og du kan kjøpe tilbake de korte kontraktene til profitt fra prisnedgangen. Fed Setter Priserne Kontrakt for futures er priset på utbyttet av en 13-ukes regnskapsskatt. Renten på tre-måneders regningen reflekterer direkte den kortsiktige rentepolitikken til Federal Reserve Board som angitt av Federal Funds Diskonteringsrente. Som følge av dette er endringer i statspapirpriser og priser avhengig av hva Fed bestemmer seg for å gjøre med kortsiktige priser. T-billett futures med utløpsdatoer opptil to år i fremtiden kan handles basert på dine forventninger til hva Fed vil gjøre med kortsiktige renter. Dagstransport og scalping Selv når kortsiktige renter ikke beveger seg, kan det være mulig å dag-handel T-bill futures ved hjelp av en scalping strategi. Scalping innebærer å ta liten fortjeneste som fremtidige priser beveger seg opp og ned. Hver minimumsprisendring eller tick på T-bill kontrakten er verdt 12,50. For eksempel kan du handle 10 kontrakter om gangen med en 3,300 margin innskudd og handel for å ta to tick fortjeneste etter trading kostnader. Resultatet vil være 250 i fortjeneste per handel, som du kanskje kan gjøre flere ganger om dagen. Denne strategien krever et analysesystem som hjelper deg med å bestemme når prisene vil endre retninger da de svinger hele dagen. Om forfatteren Tim Plaehn har skrevet finansielle, investerings - og handelsartikler og blogger siden 2007. Hans arbeid har dukket opp online hos Seeking Alpha, Marketwatch og diverse andre nettsteder. Plaehn har en bachelorgrad i matematikk fra US Air Force Academy. Anbefalte artikler er en A-klassifisert BBB-logo BBB (Better Business Bureau) Copyright kopi Zacks Investment Research Midt i alt vi gjør er et sterkt engasjement for uavhengig forskning og deling av lønnsomme funn med investorer. Dette engasjementet til å gi investorer en handelsfordel førte til etableringen av vårt velprøvde Zacks Rank aksjeklassesystem. Siden 1986 har den nesten tredoblet SampP 500 med en gjennomsnittlig gevinst på 26 per år. Disse avkastningene dekker en periode fra 1986-2011 og ble undersøkt og attestert av Baker Tilly, et uavhengig regnskapsfirma. Besøk ytelse for informasjon om resultatene som vises ovenfor. NYSE - og AMEX-data er forsinket i minst 20 minutter. NASDAQ-data er forsinket i minst 15 minutter.
No comments:
Post a Comment